在國際變局下的國際貿(mào)易融資創(chuàng)新與外匯風(fēng)險管理

2018年以來，中美貿(mào)易談判塵埃未定。當前我國政府執(zhí)行“強監(jiān)管，回歸實體”等系列政策導(dǎo)向，鼓勵商業(yè)銀行支持中小企業(yè)，發(fā)展和創(chuàng)新供應(yīng)鏈金融。商業(yè)銀行如何掌握開展國際業(yè)務(wù)對銀行從業(yè)人員和企業(yè)有何意義？面對當前日益波動的匯率有什么樣控制措施？有哪些重要的貿(mào)易金融融資工具？未來貿(mào)易金融工具有哪些發(fā)展方向？

對于我國大型企業(yè)“走出去”國際化發(fā)展戰(zhàn)略，平衡貿(mào)易，鼓勵支持引進先進技術(shù)和裝備，平衡貿(mào)易，包括對國內(nèi)企業(yè)轉(zhuǎn)型都具有十分重要的意義。

一、 國際金融市場回顧

1. 貿(mào)易戰(zhàn)下的宏觀經(jīng)濟

2. 當前經(jīng)濟形勢動蕩解讀，由衍生品觀察金融市場走勢

二、 外匯市場外匯資金衍生產(chǎn)品應(yīng)用（當前形勢下，進出口企業(yè)結(jié)匯和購匯策略）

1. 遠期結(jié)售匯

2. 人民幣與外匯掉期

3. 人民幣兌外匯期權(quán)

4. 貨幣掉期業(yè)務(wù)

5. 外匯衍生產(chǎn)品在市場雙向波動中的應(yīng)用

6. 案例分析：1、某集團美元匯率避險產(chǎn)品方案討論

7. 案例分析：2、某企業(yè)的海外外幣債務(wù)，匯率利率

三、 貿(mào)易融資

1. 國際結(jié)算

l 國際貿(mào)易及國際結(jié)算的特點

l 傳統(tǒng)類國際結(jié)算三大支付工具：信用證、托收和匯款

l 信用證的分類及應(yīng)用，開證行信用風(fēng)險防范及議付行融資風(fēng)險防控

l 四種不同兌用信用證的異同分析以及對企業(yè)融資作用分析

l 轉(zhuǎn)口貿(mào)易與背對背信用證/轉(zhuǎn)讓信用證的異同，及相關(guān)政策的把控

2. 傳統(tǒng)的貿(mào)易融資

l 貿(mào)易融資的特點及風(fēng)險防范

l 表外業(yè)務(wù)融資：開立信用證、提貨擔(dān)保、進口代付

l 進口類業(yè)務(wù)與出口類業(yè)務(wù)融資：進口押匯、出口押匯，打包貸款，非證融資，裝船前融資

l 上述各類業(yè)務(wù)中的主要風(fēng)險點分析

3. 貿(mào)易融資工具未來發(fā)展趨勢

l 賒銷（0A）成為全球結(jié)算的主力工具，供應(yīng)鏈金融應(yīng)運而生

l 供應(yīng)鏈金融：國際保理、貿(mào)易融資便利TSU與銀行付款責(zé)任BPO，訂單融資，艙單融資

l 賒銷成為出口業(yè)務(wù)的主流下外資銀行對賒銷業(yè)務(wù)的管理和創(chuàng)新借鑒

四、 境內(nèi)外投融資

1. 一帶一路下，國家支持走出去企業(yè)最新政策背景及產(chǎn)品創(chuàng)新

l 一帶一路戰(zhàn)略與人民幣國家化的漸進過程

l 什么是跨境金融，傳統(tǒng)貿(mào)易金融與跨境金融的差異

l 全球授信——我國商業(yè)銀行的新課題，走出去的必由之路

l 現(xiàn)金管理——我國商業(yè)銀行轉(zhuǎn)型的發(fā)力點

l 新政解讀——人行324號文、279號文關(guān)于跨境雙向資金池及本外幣資金集中收付，對企業(yè)的意義作用有助于企業(yè)提升資金使用效率，節(jié)約財務(wù)成本，發(fā)揮總部資源聚合效應(yīng)，達到客戶境內(nèi)外，本外幣離在岸的資源最優(yōu)配置

l 海外資金管理平臺模式有哪些

l 案例——跨境人民幣境外放款

l 案例——跨國集團雙向資金池

2. 跨境擔(dān)保內(nèi)保外貸與內(nèi)保外債

l 跨境對外擔(dān)保業(yè)務(wù)及規(guī)范管理：內(nèi)保外貸與內(nèi)保外債—--海外并購、海外退市過橋貸款

l 內(nèi)保外貸下的幣資金回流模式分析

l 內(nèi)保外債——國家支持企業(yè)境外并購，股權(quán)投資的利器。

l 企業(yè)境外發(fā)債的意義與好處

l 境外發(fā)債的幾種模式

l 發(fā)債資金的回流境內(nèi)

l 發(fā)債前中后的債務(wù)管理,如何防止市場風(fēng)險

l 整體解讀發(fā)改委2044號文及11號文。外匯局3號文、16號文對境外發(fā)債的意義

l 人行168號文、9號文對企業(yè)境外融資的意義，全口徑跨境融資宏觀審慎管理政策解讀

l 什么是風(fēng)險參與？風(fēng)險參與在一帶一路走出去企業(yè)的實踐

l 風(fēng)險參與V.S全口徑跨境融資結(jié)合的三種融資模式分析

l 跨境人民幣貸款的三種途徑分析